El Projecte Agorà participat per CaixaBank mostra com poden millorar els pagaments internacionals majoristes mitjançant la tokenització i s'avançarà en la realització de proves de valor real

• El prototip dut a terme pel Projecte Agorà demostra com la tokenització i les tecnologies programables poden fer front a ineficiències habituals en els pagaments internacionals majoristes a escala, alhora que preserven la seguretat i l’integritat de la liquidació en les reserves dels bancs centrals.

• El projecte ha mostrat la possibilitat de completar la liquidació atòmica de transaccions transfrontereres majoristes utilitzant reserves tokenitzades de bancs centrals i dipòsits tokenitzats de bancs comercials. Les evidències indiquen que l'objectiu és assolible de manera segura entre divises i jurisdiccions.
• El projecte pretén avançar en la realització de proves, incloent la realització d'operacions de valor real amb determinades divises i participants.

El Projecte Agorà, una col·laboració publico privada posada en marxa pel Bank For International Settlements (BIS) i l'Institute Of International Finance (IIF), ha demostrat que la tokenització pot ajudar a abordar les ineficiències en els pagaments transfronterers majoristes. Les primeres evidències apunten que es pot fer de manera segura mitjançant la liquidació multidivisa, utilitzant reserves tokenitzades de bancs centrals i dipòsits tokenitzats de bancs comercials.

El projecte, en què participen el Banc d'Anglaterra, el Banc de la Reserva Federal de Nova York, el Banc de França (representant de l'Eurosistema), el Banc del Japó, el Banc de Corea, el Banc de Mèxic, el Banc Nacional Suís i més de 40 entitats financeres del sector privat, entre elles CaixaBank, ha publicat avui un informe en què es detallen els resultats del seu treball exploratori.

L'informe posa de manifest les següents conclusions clau respecte al desenvolupament del prototip del Projecte Agorà:

• La tokenització pot ajudar a abordar les ineficiències en els pagaments transfronterers majoristes de manera segura mitjançant la liquidació multidivisa, utilitzant reserves tokenitzades de bancs centrals i dipòsits tokenitzats de bancs comercials.
• La liquidació atòmica, que permet completar les cadenes de transaccions majoristes transfrontereres mitjançant ordres de compra "tot o res", és assolible de manera segura entre divises i jurisdiccions.
• El prototip d'arquitectura en capes permet als bancs centrals mantenir l'autonomia sobre les monedes nacionals i les operacions dins una plataforma compartida interoperable.
• La privacitat es pot salvaguardar tant en l'àmbit de balanç com de transacció a través de tecnologies que protegeixin les dades sensibles i donen suport al compliment normatiu.
• La tokenització, tal com es té en compte en el Projecte Agorà, no altera la caracterització legal de les reserves dels bancs centrals i els dipòsits dels bancs comercials, o les obligacions associades a aquestes.
• L'anàlisi jurídica conclou que la finalitat de la liquidació és assolible en les set jurisdiccions participants. Es necessita més feina per definir els requisits tècnics, operatius i contractuals més alineats amb els marcs legals de cada jurisdicció.
• El disseny modular pot desbloquejar noves capacitats, incloent pagaments diligent i permanents, alhora que permet avenços futurs en àrees com la prevenció del blanqueig de capitals, la lluita contra el finançament del terrorisme, el compliment de les sancions i la detecció del frau, a mesura que evolucionen els marcs regulatoris i d'intercanvi de dades.

Els participants del projecte, inclosos els bancs centrals, han manifestat un interès fort i sostingut per aprofundir en els beneficis potencials del prototip. S'espera que el treball futur impliqui un paper reforçat per al sector privat, recolzat pel compromís continuat i actiu dels bancs centrals participants. El Banc del Canadà també s'ha adherit al projecte i es preveu la participació addicional d'institucions financeres del sector privat.

A mesura que avanci el projecte, es publicarà més informació sobre el projecte a les pàgines web del BIS i de l'IIF.