Responsabilitat corporativa
Sostenibilitat ambiental
Finançament sostenible
Gestió de riscos ambientals i socials
CaixaBank, en el marc d’un procés de presa de decisions rigorós, responsable i transparent, té en compte les implicacions socials i mediambientals derivades de la seva política de finançament. De forma coherent, treballa amb el propòsit d’optimitzar la relació entre rendibilitat i risc, i d’evitar, minimitzar, mitigar i remeiar en la mesura del possible els factors que puguin suposar un risc per a l’entorn o la comunitat.
En general, l’activitat de CaixaBank ha de ser coherent amb els seus valors corporatius, codis de conducta i els principis generals del risc. Més concretament, el finançament de projectes requereix d’una anàlisi prèvia dels seus riscos i impactes potencials per a l’entorn i la comunitat.
Principis d’Equador
El finançament de projectes es realitza en el marc dels Principis d’Equador, dels quals CaixaBank és signant des de 2007. En conseqüència, es requereix una anàlisi dels possibles riscos ambientals i socials dels projectes, efectuada segons els estàndards establerts per la Corporació Financera Internacional (CFI), per a:
- Projectes de finançament amb una inversió global superior a 10 milions de dòlars.
- Préstecs corporatius lligats a projectes d’inversió i que tinguin un import global superior a 100 milions de dòlars.
- Préstecs pont i activitats d’assessorament per al finançament de projectes.
- Voluntàriament, CaixaBank s’aplica aquest procediment als bons de projecte, quan el seu import sigui superior a set milions d’euros.
- Des de 2011, s’aplica un procediment intern per a les operacions sindicades lligades
a projectes amb un import superior a set milions d’euros i, des de 2015,
per als préstecs corporatius lligats a projectes d’inversió d’empreses mitjanes-grans, grans o molt grans amb un import superior als 5 milions d’euros.
En línia amb aquests Principis, l’aprovació d’aquestes operacions requereix d’una avaluació positiva que integri factors socials i ambientals a l’anàlisi:
- Els projectes amb riscos i impactes potencials elevats i irreversibles per als quals no es preveu que es pugui establir
un pla d’acció viable, o els que contravenen els valors corporatius, són rebutjats. - En la resta de casos, un expert extern independent avalua el sistema i el pla de gestió ambiental i social del client. A continuació, els projectes es qualifiquen en tres categories, A, B i C, en funció dels riscos i impactes potencials detectats en el procés de diligència deguda, en què participen els equips de l’àrea comercial i de riscos i experts
externs i independents.
Els projectes categoritzats com a A i alguns dels B poden tenir riscos potencials adversos elevats. En aquests casos, s’estableix un pla d’acció que ajudi a prevenir, minimitzar, mitigar i compensar els impactes socials i ambientals adversos.
Què són els Principis d’Equador?
Els Principis d’Equador són un conjunt de deu directrius, en virtut dels quals les entitats financeres adoptants es comprometen, de manera voluntària, a avaluar i prendre en consideració els riscos socials i mediambientals associats a les inversions que financen en el camp del desenvolupament, per tal de garantir la sostenibilitat de les activitats finançades.
Qui els ha signat?
Aquests Principis van ser establerts el 2003 amb el suport de la Corporació Financera Internacional (CFI) del Banc Mundial. Fins a l'agost de 2016, els han adoptat 84 institucions. Totes elles col·laboren per difondre les millores pràctiques i així assegurar la millora dels estàndards i també elaboren un informe anual sobre la seva aplicació.
Quin és el compromís?
Per CaixaBank, l’avaluació dels projectes passa a tenir, segons els Principis d’Equador, diferents fases:
- En primer lloc, s’avaluen els riscos i els impactes socials i mediambientals potencials dels projectes, que
posteriorment són classificats en tres categories, A, B o C, segons els estàndards de la Corporació Financera Internacional, CFI, membre del Grup Banc Mundial.
- A: projectes amb possibles impactes socials o mediambientals adversos i significatius que es consideren
irreversibles o sense precedents. - B: projectes amb possibles impactes socials o mediambientals adversos limitats, que siguin escassos en
nombre i, en general, localitzats a llocs específics, reversibles i fàcilment abordables mitjançant
mesures de mitigació. - C: projectes amb impactes socials o mediambientals mínims o sense impacte advers, incloent certs projectes d’intermediaris financers amb riscos mínims o sense riscos.
- Un cop classificats, un expert independent ha de confirmar que els projectes compleixen amb els requeriments dels Principis. Pels projectes amb un major impacte previsible, de categoria A o B, aquests requeriments inclouen una avaluació social i mediambiental i un pla d’acció específic, relacionat amb els riscos i impactes potencials, que haurà de seguir-se.
- Si el projecte és viable econòmicament i aquests riscos i impactes es consideren acceptables i assumibles, es formalitza
el préstec. En el cas dels projectes de categoria A, o de categoria B per a països no designats, les condicions del
préstec requereixen del prestatari que contracti un consultor independent que faci el seguiment del projecte fins a la seva
posada en marxa i revisi els informes de supervisió, control i seguiment ambiental i social del projecte, per tal de garantir el compliment de tots els Principis.
En adoptar aquestes directrius, s’ha compromès a aplicar-les a tots els project finance en què participi, i que requereixin un finançament global superior als deu milions de dòlars, amb independència del sector i del lloc del món en què es situïn. D’acord amb aquests principis, l’aprovació dels projectes requereix que tinguin una avaluació positiva que incorpori factors socials i mediambientals en l’anàlisi, segons uns estàndards establerts per la Corporació Financera Internacional (CFI). Així mateix, s’apliquen, des de l’1 de gener de 2014, a tots els préstecs corporatius lligats a projectes amb un import global superior als cent milions de dòlars, en què CaixaBank tingui una participació de, com a mínim, cinquanta milions de dòlars.
Més informació sobre la CFI
Què són els project finance?
Són sistemes de finançament per a projectes que requereixen una inversió molt elevada, i que compten amb unes expectatives de generació d’ingressos futurs predicibles i sostenibles que han de permetre el retorn del préstec. A més, els propis actius que s’han finançat amb el préstec serveixen com a garantia de pagament. Aquestes característiques permeten que els projectes rebin un finançament específic que, en general, és proporcionat per diferents entitats. Alguns exemples d’aquest tipus de projectes podrien ser autopistes, xarxes de telefonia, etc.
Gestió del risc social i ambiental en finançar projectes
CaixaBank té com a objectiu que aquests projectes es desenvolupin de forma socialment responsable i apliquin les millors pràctiques mediambientals disponibles.
Els projectes que, segons una primera anàlisi, comportin riscos i impactes potencials elevats i irreversibles, i no es prevegi que es pugui establir un pla d’acció viable, així com els que contravinguin els valors corporatius de CaixaBank, no es tindran en consideració i, per tant, no se’n farà una avaluació més profunda. L’entitat rebutja per endavant la seva participació en el finançament d’aquests projectes.
Al llarg de 2017 s’han avaluat 6 projectes en base als Principis d’Equador, la inversió total dels quals va ser de 1.750 milions d’euros i en què CaixaBank ha participat amb més de 288 milions d’euros. D'aquests projectes, cinc van ser categoritzats com a B i un com a C. Cap no va ser categoritzat com a A.
Projectes avaluats segons Principis d’Equador classificats com B:
Número de projectes finançats al 2017
| Project Finance | A | B | C | |
|---|---|---|---|---|
| 0 | 5 | 1 | ||
| Sector | Infraestructures | 1 | ||
| Oil & Gas | 1 | |||
| Gas | 1 | |||
| Energia | 4 | |||
| Eòlica | 3 | |||
| Fotovoltàica | 1 | |||
| Altres | ||||
| Turisme | ||||
| Regió | Europa, Pròxim Orient i Àfrica | 3 | 1 | |
| Europa | 3 | 1 | ||
| Amèriques | 2 | |||
| Amèrica del Sud | ||||
| Amèrica del Nord | 2 | |||
| Designació de país |
Països designats | 5 | 1 | |
| Països no designats | ||||
| Revisió independent |
Sí | 5 | 1 | |
| No |
Volum global per sector i categoria (en euros)
Nota: dades actualitzades a maig de 2018
Veure 2016
Al llarg de 2016 s’han avaluat 12 projectes en base als Principis d’Equador, la inversió total dels quals va ser de 4.800 milions d’euros i en què CaixaBank ha participat amb més de 721 milions d’euros. Deu van ser categoritzats com a B i els dos restants, com a C. Cap no va ser categoritzat com a A.
Nombre de projectes finançats el 2016
| Project Finance | A | B | C | |
|---|---|---|---|---|
| 0 | 10 | 2 | ||
| Sector | Infraestructures | 4 | 1 | |
| Energia | 5 | |||
| Eòlica | 4 | |||
| Transmissió i distrib.electricitat | 1 | |||
| Oil&Gas | 1 | |||
| Gas | 1 | |||
| Altres | 1 | |||
| Turisme | 1 | |||
| Regió | Amèriques | 8 | 2 | |
| Amèrica del Sud | 2 | 1 | ||
| Amèrica del Nord | 6 | 1 | ||
| Europa, Pròxim Orient i Àfrica | 2 | |||
| Europa | 2 | |||
| Designació de país |
Països designats | 7 | 1 | |
| Països no designats | 3 | 1 | ||
| Revisió independent |
Si | 10 | 2 | |
| No |
Volum global per sector i categoria (en euros)
Nota: dades actualitzades l'abril de 2017
Veure 2015
Al llarg de 2015 s’han avaluat 14 projectes en base als Principis d’Equador, la inversió total dels quals va ser de 17.808 milions d’euros i en què CaixaBank ha participat amb més de 636 milions d’euros. Dotze van ser categoritzats com a B i els dos restants, com a C. Cap no va ser categoritzat com a A.
Nombre de projectes finançats el 2015
| Project Finance | A | B | C | |
|---|---|---|---|---|
| 14 | 0 | 12 | 2 | |
| Sector | Infraestructures | 3 | 1 | |
| Energia | ||||
| Solar | 1 | 1 | ||
| Eòlica | 5 | |||
| Transmissió i distrib.electricitat | 1 | |||
| Oil&Gas | ||||
| Gas | 2 | |||
| Regió | Amèrica | 7 | ||
| Europa, Pròxim Orient i Àfrica | ||||
| Europa | 5 | 2 | ||
| Designació de país |
País designat | 12 | 2 | |
| País no designat | ||||
| Revisió independent |
Si | 12 | 2 | |
| No |
Volum global per sector i categoria (en euros)
Nota: dades actualitzades el març de 2016
Veure 2014
Al llarg de 2014 s’han avaluat 9 projectes en base als Principis d’Equador, la inversió total dels quals va ser de 2.506 milions d’euros i en què CaixaBank ha participat amb més de 270 milions d’euros. Un va ser categoritzat com a A, quatre com a B i els quatre restants, com a C.
Nombre de projectes finançats el 2014
| Project Finance | A | B | C | |
|---|---|---|---|---|
| 9 | 1 | 4 | 4 | |
| Sector | Infraestructures | 1 | 2 | |
| Energia | ||||
| Cogeneració | 1 | |||
| Eòlica | 2 | |||
| Altres | ||||
| Químic | 1 | |||
| Real Estate i Turisme | 2 | |||
| Regió | Amèrica | 1 | ||
| Europa, Pròxim Orient i Àfrica | ||||
| Europa | 1 | 3 | 4 | |
| Àsia Pacífic | ||||
| Designació de país |
País designat | 3 | 4 | |
| País no designat | 1 | 1 | ||
| Revisió independent |
Si | 1 | 4 | 4 |
| No |
Volum global per sector i categoria (en milers d'euros)
Nota: dades actualitzades el febrer de 2016
El 2011, i com a part del seu compromís amb l’entorn, CaixaBank va posar en marxa un procediment intern per avaluar els riscos socials i ambientals en aquelles operacions sindicades superiors a set milions d’euros que tinguin com a finalitat la inversió. El 2014 s’han revisat cinc operacions, l’import global de les quals era superior a 360 milllones d’euros. D’aquestes, dues es van categoritzar com a B i les altres tres, com a C.
