Responsabilidad corporativa

Sostenibilidad ambiental

Financiación sostenible

Gobernanza de la gestión del riesgo ESG (Environmental, Social and Governance)


Principios generales

CaixaBank gestiona el negocio y sus productos y servicios en el marco de su compromiso con el respeto del entorno y las personas. De forma coherente, apoya las iniciativas y los proyectos más respetuosos con el medio ambiente y que contribuyan a prevenir, mitigar y dar respuesta al cambio climático.

CaixaBank tiene como objetivo que los procedimientos y las herramientas para la identificación, la evaluación y el seguimiento de los riesgos medioambientales derivados de su actividad con clientes y transacciones se apliquen e integren en los procesos estándar de riesgo, cumplimiento y operaciones.

La entidad cuenta con un equipo especializado de gestión del riesgo medioambiental. La gestión del riesgo medioambiental incluye las siguientes líneas de actuación:

  • Definir y gestionar un plan de gestión del riesgo medioambiental interno acorde con la estrategia del Grupo.
  • Definir y gestionar la implantación de un marco de políticas sectoriales de concesión y gestión que nos permitan mantener un perfil de riesgo acorde con dicha estrategia.
  • Realizar el seguimiento de las actuaciones y operaciones con potencial impacto significativo en el riesgo medioambiental.
  • Incentivar prácticas de mitigación de los riesgos medioambientales asumidos por nuestras carteras o actuaciones en su conjunto (como podría ser, entre otras, la emisión de bonos verdes).
  • Impulsar el desarrollo de sistemas de identificación y medición de nuestra exposición al riesgo medioambiental, de acuerdo con la evolución del marco normativo, la sensibilidad social a estos riesgos y las mejores prácticas del mercado.

Comité de Gestión del Riesgo Medioambiental

Es el máximo órgano ejecutivo especializado en la gestión del riesgo medioambiental y depende del Comité de Dirección de CaixaBank.

Es el responsable de analizar y, en su caso, aprobar las propuestas realizadas por las distintas áreas funcionales respecto a la estrategia y el posicionamiento estratégico de la entidad, además de identificar, gestionar y controlar en primera línea los riesgos asociados a este ámbito.

Grupo operativo para la evaluación de operaciones

Este grupo constituye la unidad operativa especializada en riesgo medioambiental para apoyar a la entidad en los procesos diarios de toma de decisiones vinculadas a la actividad ordinaria de concesión de riesgos, e informa al Comité de Gestión de Riesgo Medioambiental.

El grupo está compuesto por especialistas en riesgo medioambiental en representación de las áreas de Negocio, Riesgos y Responsabilidad Corporativa.

Su función principal es emitir diagnóstico, informe o clarificación respecto al nivel potencial de riesgo medioambiental siempre que le sea requerido y, particularmente, en la concesión de nuevas operaciones de activo referentes a las actividades y los sectores recogidos en la Política de Gestión del Riesgo Medioambiental.

Acceso a la Política de Gestión del Riesgo Medioambiental



Servicio de Atención al Riesgo Reputacional

CaixaBank cuenta con un Servicio de Atención al Riesgo Reputacional que atiende aquellas consultas relacionadas con:



Procedimientos ESG (Environmental, Social and Governance) y climáticos

Financiación de proyectos: Principios de Ecuador

¿Qué son los Principios de Ecuador?

Los Principios de Ecuador son un conjunto de diez directrices en virtud de las cuales las entidades financieras adoptantes se comprometen, de forma voluntaria, a evaluar y tomar en consideración los riesgos sociales y medioambientales asociados con las inversiones que financian en el campo del desarrollo, con el fin de garantizar la sostenibilidad de las actividades financiadas.


¿Quién los ha firmado?

Estos Principios se establecieron en 2003 con el apoyo de la Corporación Financiera Internacional (CFI) del Banco Mundial. Hasta agosto de 2016 han sido adoptados por 84 instituciones. Todas ellas colaboran en la difusión de las mejores prácticas, con el fin de asegurar la mejora de los estándares, y también elaboran un informe anual sobre su aplicación.

¿Cuál es el compromiso?

Para CaixaBank, la evaluación de los proyectos pasa a tener, según los Principios de Ecuador, distintas fases:

  1. Se evalúan los riesgos e impactos sociales y medioambientales potenciales de los proyectos, que posteriormente son clasificados en tres categorías: A, B o C, según los estándares de la Corporación Financiera Internacional, CFI, miembro del Grupo Banco Mundial.

    A: proyectos con posibles impactos sociales o medioambientales adversos y significativos que se consideran irreversibles o sin precedentes.

    B: proyectos con posibles impactos sociales o medioambientales adversos limitados, que sean escasos en número y, en general, localizados en lugares específicos, reversibles y fácilmente abordables mediante medidas de mitigación.

    C: proyectos con impactos sociales o medioambientales mínimos o sin impacto adverso, incluyendo ciertos proyectos de intermediarios financieros con riesgos mínimos o sin riesgos.
  2. Una vez clasificados, un experto independiente debe confirmar que los proyectos cumplen con los requisitos de los Principios. Para los proyectos con un mayor impacto previsible, de categoría A o B, estos requerimientos incluyen una evaluación social y medioambiental y un plan de acción específico, relacionado con los riesgos e impactos potenciales, que deberá seguirse.
  3. Si el proyecto es viable económicamente y estos riesgos e impactos se consideran aceptables y asumibles, se formaliza el préstamo. En el caso de los proyectos de categoría A, o de categoría B para países no designados, las condiciones del préstamo requieren del prestatario que contrate a un consultor independiente que realice el seguimiento del proyecto hasta su puesta en marcha y revise los informes de supervisión, control y seguimiento ambiental y social del proyecto, a fin de garantizar el cumplimiento de todos los Principios.

Al adoptar estas directrices, se ha comprometido a aplicarlas a todos los project finance en los que participe y que requieran una financiación global superior a los diez millones de dólares, independientemente del sector y del lugar del mundo en el que se sitúen. Asimismo, se aplican desde el 1 de enero de 2014 a todos los préstamos corporativos ligados a proyectos con un importe global superior a 100 millones de dólares en los que CaixaBank tenga una participación mínima de 50 millones de dólares.

De acuerdo con estos Principios, la aprobación de los proyectos requiere que estos tengan una evaluación positiva, que incorpore factores sociales y medioambientales en el análisis, según unos estándares establecidos por la Corporación Financiera Internacional (CFI).

Más información sobre la CFI

¿Qué son los project finance?

Son sistemas de financiación para proyectos que requieren una inversión muy elevada y que cuentan con unas expectativas de generación de ingresos futuros predecibles y sostenibles que han de permitir el retorno del préstamo. Además, los propios activos que se han financiado con el préstamo sirven como garantía de pago. Estas características permiten que los proyectos reciban una financiación específica que, en general, es proporcionada por distintas entidades. Algunos ejemplos de este tipo de proyectos podrían ser autopistas, redes de telefonía, etc.

 

Gestión del riesgo social y ambiental en la financiación de proyectos bajo los Principios de Ecuador

La actividad de CaixaBank debe ser coherente con sus valores corporativos, sus códigos de conducta y los principios generales del riesgo. Considerando que algunos sectores en los que se opera podrían tener un impacto medioambiental significativo, y en el marco de un proceso de toma de decisiones riguroso y responsable, CaixaBank considera esencial identificar, evaluar y gestionar el riesgo medioambiental asociado a su actividad.

Alcance del marco de gestión

La financiación de proyectos se realiza en el marco de los Principios de Ecuador, de los que CaixaBank es firmante desde 2007. En consecuencia, se requiere un análisis de los riesgos e impactos ambientales y sociales potenciales de los proyectos, efectuado según los estándares establecidos por la Corporación Financiera Internacional (CFI), para:

  • Financiación de proyectos y servicios de asesoramiento financiero de proyectos con una inversión mínima de 7 MM €.
  • Préstamos corporativos vinculados a proyectos de inversión cuyo importe global sea como mínimo de 70 MM € y en los que el compromiso individual de CaixaBank sea como mínimo de 35 MM € y el plazo del préstamo sea igual o superior a 2 años.
  • Bonos vinculados a proyectos con importe igual o superior a 7 MM €.
  • Préstamos puente con plazo inferior a 2 años que vayan a refinanciarse mediante una financiación de proyecto o un préstamo corporativo vinculado a un proyecto, cumpliendo los criterios previamente indicados en cada caso.
  • Voluntariamente, CaixaBank aplica desde 2011 dicho procedimiento a operaciones sindicadas, con plazo superior o igual a 3 años y cuando el compromiso individual de CaixaBank sea de entre 7 MM € y 35 MM €.
  • Adicionalmente, desde 2015 el procedimiento se aplica a otras operaciones para financiar proyectos de inversión con plazo mínimo de 3 años e importe mínimo de 5 MM € cuando el titular sea una persona jurídica mediana-grande, grande o muy grande.

Aplicación por parte de CaixaBank

  • Los proyectos con riesgos e impactos potenciales elevados e irreversibles para los que no se prevé que se pueda establecer un plan de acción viable, o los que contravienen los valores corporativos, son rechazados.
  • En el resto de casos, un experto externo independiente evalúa el sistema y el plan de gestión ambiental y social del cliente. Los proyectos se clasifican en tres categorías, A, B y C, en función de los riesgos e impactos potenciales detectados en el proceso de due diligence, en el que participan los equipos del área comercial y de riesgos y expertos externos.
  • Los proyectos categorizados como A y algunos de los B pueden tener riesgos potenciales adversos elevados. En estos casos, se establece un plan de acción que ayude a prevenir, minimizar, mitigar y compensar los impactos sociales y ambientales adversos.

Ver 2018


Proyectos Evaluados en 2018 Según Principios de Ecuador

Número de proyectos financiados en 2018

 

Operaciones financiadas (uds) Operaciones financiadas (MM)1
Categoría A (proyectos con potencial impacto ESG significativo y difícilmente mitigables) 1 99
Categoría B (proyectos con potencial impacto ESG limitado y fácilmente mitigables) 7 504
Categoría C (proyectos con potencial impacto ESG mínimo o sin impactos adversos) 0 0
TOTAL 8 603

1. El valor de los importes reflejados puede variar debido al cambio de condiciones en los préstmos concedidos en fechas cercanas al reporting.

A lo largo de 2018, CaixaBank ha evaluado 8 proyectos en base a los Principios de Ecuador, cuya inversión total fue de 10.626 millones de euros y en los que CaixaBank ha participado con más de 603 millones de euros. De estos proyectos, uno se clasificó como A y siete como B.

Project Finance A B C
1 7
Sector Infraestructuras 3
Oil&Gas 1
Gas 1
Energía 4
Eólica 3
Fotovoltaica 1
Región Europa, Oriente Medio y África 1 7
Europa, Oriente Medio y 
África
1 7
Designación 
de país
Países designados 1 7
Países no designados
Revisión 
independiente
Si 1 7
No

 

Volumen global por sector y categoría (en euros)

Nota: dades actualitzades a maig de 2019


Años anteriores de financiación de proyectos: Principios de Ecuador

Ver 2017

A lo largo de 2017, CaixaBank ha evaluado 7 proyectos en base a los Principios de Ecuador, cuya inversión total fue de 2.793 millones de euros y en los que CaixaBank ha participado con más de 332 millones de euros. De estos proyectos, 5 se clasificaron como B y uno como C. Ninguno se clasificó como A.

Proyectos evaluados según Principios Ecuador clasificados como B:

HENVEY - GROUP PATTERN ENERGY

BEATRICE

MAINSTREAM

Número de proyectos financiados en 2017

 

Project Finance A B C
0 6 1
Sector Infraestructuras 1
Oil&Gas 1
Gas 1
Energía 5
Eólica 4
Fotovoltaica 1
Otros
Turismo
Región Europa, Oriente Medio y África 4 1
Europa, Oriente Medio y 
África
1 1
Américas 2
América del Sur
América del Norte 2
Designación 
de país
Países designados 6 1
Países no designados
Revisión 
independiente
Si 6 1
No

 

Volumen global por sector y categoría ( en euros)

 

Nota: datos a diciembre 2017. Se han actualizado los datos de 2017 con posterioridad por demora en el circuito de proceso de recopilación contractual de las operaciones.

Ver 2016

A lo largo de 2016, CaixaBank ha evaluado 12 proyectos en base a los Principios de Ecuador, cuya inversión total fue de 4.800 millones de euros y en los que CaixaBank ha participado con más de 721 millones de euros. Diez se clasificaron como B y los dos restantes como C. Ninguno se clasificó como A.

Número de proyectos financiados en 2016

 

Project Finance A B C
0 10 2
Sector Infraestructuras 4 1
Energía 5
Eólica 4
Distribución electricidad 1
Oil&Gas 1
Gas 1
Otros 1
Turismo 1
Región América 8 2
América del Sur 2 1
América del Norte 6 1
Europa, Oriente Próximo y África 2
Europa 2
Designación 
de país
País designado 7 1
País no designado 3 1
Revisión 
independiente
Si 10 2
No

 

Volumen global por sector y categoría ( en euros)


Nota: datos actualizados en abril de 2017

Ver 2015

A lo largo de 2015, CaixaBank ha evaluado 14 proyectos en base a los Principios de Ecuador, cuya inversión total fue de 17.808 millones de euros y en los que CaixaBank ha participado con más de 636 millones de euros. Doce se clasificaron como B y los dos restantes, como C. Ninguno se clasificó como A.

Número de proyectos financiados en 2015

 

Project Finance A B C
0 12 2
Sector Infraestructuras 3 1
Energía
Solar 1 1
Eólica 5
Distribución electricidad 1
Oil&Gas
Gas 2
Región América 7
Europa, Oriente Próximo y África
Europa 5 2
Designación 
de país
País designado 12 2
País no designado
Revisión 
independiente
Si 12 2
No

 

Volumen global por sector y categoría ( en euros)


Nota: datos actualizados en marzo de 2016

Ver 2014

A lo largo de 2014 CaixaBank ha evaluado 9 proyectos en base a los Principios de Ecuador, cuya inversión total fue de 2.506 millones de euros y en los que CaixaBank ha participado con más de 270 millones de euros. Uno fue categorizado como A, cuatro como B y los cuatro restantes, como C.

Número de proyectos financiados en 2014

 

Project Finance A B C
1 4 4
Sector Infraestructuras 1 2
Energía
Cogeneración 1
Eólica 2
Otros
Químico 1
Real Estate y Turismo 2
Región América 1
Europa, Oriente Próximo y África
Europa 1 3 4
Asia Pacífico
Designación
de país
País designado 3 4
País no designado 1 1
Revisión
independiente
Si 1 4 4
No

 

Volumen global por sector y categoría (en miles de euros)


Nota: datos actualizados en febrero de 2016


Política de Gestión del Riesgo Medioambiental

Considerando que algunos sectores en los que se opera podrían tener un impacto medioambiental significativo, y en el marco de un proceso de toma de decisiones riguroso y responsable, CaixaBank considera esencial identificar, evaluar y gestionar el riesgo medioambiental asociado a su actividad.

La gestión de los riesgos medioambientales integrando los riesgos ESG (Environmental, Social and Governance) constituye una de las líneas de actuación principales de la estrategia medioambiental de la Entidad. Para ello, CaixaBank ha desarrollado una Política de Gestión del Riesgo Medioambiental durante el 2018 que regula la financiación de determinadas empresas y proyectos que representan un potencial riesgo ESG. Esta Política tiene el objetivo principal de determinar un marco de principios globales en los que deberán basarse todas las actuaciones relacionadas o con impacto sensible identificado en relación con potenciales riesgos ESG. Los sectores que se han tenido en cuenta en esta Política son:

  • Energía
  • Minería
  • Infraestructuras
  • Agricultura, pesca, ganadería y silvicultura


Acceso a la Política de Gestión del Riesgo Medioambiental


Task Force on Climate-related Financial Disclosures (TCFD)

Con el objetivo de alinearse con las recomendaciones de la TCFD, CaixaBank ha identificado la exposición de su cartera a sectores intensivos en carbono1, y representa un 0,94 % respecto al total de sus activos. Además, está trabajando en la identificación de la exposición de su cartera a sectores verdes.

[1] Datos de exposición crediticia, renta fija y renta variable intensiva en carbono del Grupo CaixaBank (incluye BPI). Se incluye la exposición a los sectores de generación de energía basada en combustibles fósiles (carbón, petróleo y gas) y de utilities, con base en las recomendaciones de la Task Force on Climate-related Financial Disclosures del FSB. Algunas de las exposiciones pueden contener un mix de generación de energía que incluya energías renovables.


United Nations Principles for Responsible Investment

Por último, la gestora de planes de pensiones (VidaCaixa) y la gestora de instituciones de inversión colectiva del Grupo (CaixaBank Asset Management) están adheridas a los Principios de Inversión Socialmente Responsable de las Naciones Unidas (UNPRI) y gestionan su cartera bajo estos principios. Ambas entidades se han adherido a la iniciativa Climate Action 100+, abanderada por UNPRI, para impulsar la transición a una energía limpia y contribuir a alcanzar los objetivos del Acuerdo de París de 2015 (COP21).

               

Naciones Unidas ha reconocido a VidaCaixa como la única aseguradora de España con la máxima calificación en sostenibilidad A+.